Precios de activos y desigualdad de la riqueza en un modelo simple con shocks idiosincráticos

Resultado de la investigación: Contribución a una revistaArtículorevisión exhaustiva

Resumen

This paper analytically solves a heterogeneous agent model with idiosyncratic shocks to marginal utility of consumption and explores the effects of the borrowing constraint on the price of the asset, the composition of borrowers and lenders in the credit market, and wealth inequality. Results are derived in a stylized model and in a pedagogical fashion.

Título traducido de la contribuciónAsset prices and wealth inequality in a simple model with idiosyncratic shocks
Idioma originalEspañol
Páginas (desde-hasta)105-119
Número de páginas15
PublicaciónEstudios de Economia
Volumen44
N.º1
DOI
EstadoPublicada - 2017
Publicado de forma externa

Palabras clave

  • Asset prices
  • Borrowing constraints
  • Heterogeneous agents
  • Wealth inequality

Huella

Profundice en los temas de investigación de 'Precios de activos y desigualdad de la riqueza en un modelo simple con shocks idiosincráticos'. En conjunto forman una huella única.

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